等级投资计划的具体做法是：内心确定股价变动的某一幅度为一个买卖单位，如认定股价上涨或下跌5元或者19元为一个等级，当股价升降达到一个等级时，就买进或者卖出一定数量的股票，这样可以达到平均买入价低于平均卖出价的目的。
2.均价成本投资法
这种方法最为投资者推崇和广泛采纳。采用这种方法必须注意应选择具有长期投资价值的股票，而且最好是市价波动比较明显的股票，这种方法的具体操作规则是：在预定的一段时间内，如半年或一年间，以同样数目的资金定期买进股票。当股价上涨时，买进的数量相应减少；股价下跌时，买进的数量相应较多，这样在一般情况下，可以使平均买进价格低于市价水平。
3.固定金额投资计划
固定金额投资计划就是把投资于股票的金额固定在一个水平上，不论股价上升或下降，都要保证持股数量在这一固定金额的水平，其具体操作的法则是：
（1）同时投资于股票和债券。
（2）确定持有股票的数量在一个固定的金额水平。
（3）在固定金额基础上计划一个百分比，当股价上涨幅度超过这个百分比时，则抛售部分股票，购买债券；相反，当股价下跌幅度超过百分比时，就卖出债券，买进股票，以保持固定金额的水平。
4.固定比率投资计划
证券市场在不断完善和发展，投资方法也随之不断的改进，固定比率投资计划法就是由固定金额投资法演化而来。固定金额投资法的操作与调整仅仅是为了维持固定的金额，缺乏与市场价格相适应的有机关联，固定比率投资计划法则注意到了股票与债券在市场价格方面所占的比率关系，因而其核心内容是把持有的股票金额与债券金额确定在一个固定的比率水平上。
5.变动比率投资计划
又叫常值变化定式计划，它可分为以市值为基础的常值变化计划和以内值为基础的常值变化计划两种，无论是哪一种方法，其一般原则均是：将投资对象分成两组，一组是富有进取性、成长性而颇有风险的股票，另一组则是防守性、安全性的债券。这里所谓的“变化”是指两组之间的投资比率是变动的，根据整个市场行情的变化而变化。这种方法更加灵活多变且不易掌握，其难点在于如何确定与调整比率。一般是根据长时期的股价统计材料，计算其“中央价值”，以求得一个“正常价值”，来作为调整比率得依据。
第八节短线风险控制
一、不要把短线操作成长线
追求短线收益，今天买进股票，明天就能赚钱甚至是赚大钱，这差不多是每一个投资者的共同心愿了。确实，对于某些短线高手来说，他们有时确也能够做到买了就能涨，特别是在牛市里，在一只股票处于上升途中的时候，追逐短线收益，确实给他们带来了致富的机会。不过，短线炒作收益大风险也大，因此对于投资者来说，就应尽可能地回避风险而去争取收益。
首先，不在股票价格的“两端”（底部和顶部）作短线。当一只股票处于底部时，其上下波动的空间是有限的，因此做短线很难有差价可赚；而当股价从底部向上启动时，做短线虽然有利可赚，但却往往让人捡了芝麻丢了西瓜，而将利润的大头轻易地放弃了。至于顶部区域不做短线，那实在是顶部区域风险太大，是一件风险大于收益的事情，因此在顶部区域做短线实在是火中取栗的事情，不是短线高手者是不宜在这一区域做短线的。对于一般的投资者而言，应选择处于上升过程中的股票或经过暴跌之后的股票做短线（后者属于抢反弹性质，应作为超短线来处理）。
其次，不投入自己全部的资金来做短线。短线做对了往往能给人们带来快速致富效应，但做错了却往往是投资者的亏损之源，因而短线炒作是一件收益与风险并存，有时甚至是风险大于收益的事情，因此对于投资者来说，分散投资风险是十分必要的。其具体的作法就是合理分配中长线与短线投资的资金比例。一般而言，中长线与短线资金分配的比例以不超过6：4为宜，并且随着股指的升高、股价的上涨，这一比例应作相应的调整，而且是短线资金所占比例应越调越低。
其三，不把短线做成长线。在现实当中，常常见到一些股民往往在短线被套了的时候就转为做长线，其实这种做法是非常不理性的，也是十分错误的做法。其实短线与长线应是完全不同的两回事儿，它不仅表现在持筹时间上的不同，更表现在选股方式与建仓成本上也有很大的不同。因此，说做短线的股票就只能做短线，而不能因为被套住了进而转为做长线来处理，这样做的结果往往只能使自己套得更深，从而使自己陷入非常被动的境地。因此，对于短线投资者而言，有两点是应切记的：一是要适可而止，短线投资能有10~20%的收益（弱势之中这一收益目标更应以10%为限）就应见好就收，以免白坐一趟回头车，甚至将自己套牢；二是要设好止损位，发现行情不对时应及时出逃，以免自己被下跌行情越套越深。
其四，不频繁地进行短线操作。正如言多必失一样，频繁地进行短线操作，最终肯定有“马失前蹄”的时候，因为好运气不可能永远地陪伴着你。因此投资者要谨慎地对待自己的每一次操作，特别是在自己对行情不能正确把握的时候，投资者应停止操作，退出观望与休息，切忌盲目操作。
二、短线资金使用管理原则
（一）资金管理原则
1.入市买、卖，损失不应超过资金的十分之一；不过量买卖。
2.买、卖招损时，永不加码。
3.仓位大小与市场状态相一致。市场处于平衡状态时，应参与较少，而市场处于活跃状态时，应参与较多。
4.仓位大小与自身状态相一致。一旦出现连续失手，需要赶快警惕起来，减低仓位直至离场休息。
（二）仓位控制原则
1.永不满仓，始终保持30%以上的备用资金。
2.根据大盘风险系数来决定仓位高低，如果当前大盘风险系数是70%，那么仓位就应该是30%。
3.市场出现无风险机会的时候，可以放大资金操作；
4.在市场出现波段操作机会的时候，可以重仓短线操作；
5.在市场出现极品庄股行情机会的时候，可以三分仓中线操作；
6.在市场出现技术分析机会的时候，可以轻仓短线操作。
（三）加仓原则
1.第一个1/3资金的使用：在大势低迷时，即跌势末期，以短线操作为主，快进快出、高抛低吸。操作一些超跌或启动个股，买入股票后，大势明朗可中线持有，否则短线获利了结。
（1）建仓后，发觉错误，立即止损。
（2）建仓后不能确定对错，持仓观望，但观望时间不能过长。
（3）在确定了第一笔资金已赢利后，持仓等待第二次介入机会。
2.第二个1/3资金的使用：
（1）当第一份资金在获利状态且已无风险可言时，可使用第二份资金。此时，应选择明显底部放量个股，中线持有。
（2）建仓后，发觉错误，马上将第一笔资金止赢，同时，严格第二笔资金的止损位。
3.第三个1/3资金的使用：只有当前两份资金在获利状态下，且大势明显向好时，这份资金才可投入。严格遵循：趋势理论、顺势而为、高抛低吸、短线操作、快进快出。
（三）个股组合原则
1.不同时持有超过5只以上的个股，核心个股决不超过3只（中线个股2只，短线个股1只）。
2.每只个股占多少资金，取决于交易系统对每只个股所处位置的判断；如果同时运用多个策略不同的系统，则还取决于每个系统的目标预期年均回报率。
（四）分段原则
同一只个股买卖分段进行，基于趋势型策略的系统交易者，需要设立多个买入、卖点。
三、理性投资必须学会止损
投资股票亏损的原因多种多样，但很大部分的原因是没有学会正确运用止损。股市中可以说没有股民没有遭受套牢之苦，一旦套牢，股民大多采取保守的守仓之策，忘记了理性投资首要的是止损。止损的道理其实很简单，就像日常生活中你意识到做错了一件事，必须改正；走进了死胡同，必须退出一样，买错了股票，同样必须改正，必须退出。以下谈几点关于止损的原则：
1.买入股票前就作好一颗红心两种准备，如果买错，一旦跌至设定的止损位，立即斩仓出局。
2.以某条均线为止损点，这条均线必须能代表该股最近一段时期的走势。
3.以关键的技术点位作为止损点，如头部形态的颈线位、上升通道的下轨等。
4.买在下降通道中的股票，以向上碰触5日或10日线时为止损位。
5.以股价跌破近期带量上攻的那一天的开盘价作止损点。
6.久盘不涨后的带量破位，应该止损。
7.买在涨势中的股票止损位可适当跟进，但一旦设定，绝不能下移。
总之，进入股市一定要理性投资，一定要学会止损。不要重蹈多数股民因不止损而导致的亏损累累、血本无归的覆辙，也不要老唱“为什么伤心的总是我”。
四、哪些个股应及时止损
对套牢的个股如何处理这个问题，首先要将手中的个股进行分类，是主力派发导致股价下挫？是由于受大盘拖累顺势回档？是破位下行或技术性回调？不同性质的个股可采取不同的策略。不过，对以下个股宜及时止损，否则极易由浅套变深套。
1.跌破年线的个股
年线代表股票的中长期趋势，若年线拐头下行，说明该股长期走势已转弱，后市将步入漫漫的价值回归之路，前期越是牛气十足、升幅巨大的个股，一旦转势，调整将延续相当长的时间。不少个股从5.19开始步入上升周期，累计涨幅高达4~5倍，这些长期牛股有部分近期逐渐跌破年线。
2.不断创新低的次新股
上市后持续创新低，原因主要有两个：一是上市时定位过高。部分新股发行市盈率一度高达88倍，股价里泡沫充塞，导致一上市便是头部，寻底之路漫漫无期，投资者切记不可看到其跌幅已大便认为底部已到。二是无庄关照，或是无实力机构介入。股价犹如小草般随风摇摆。
3.已完成一轮炒作周期的个股
主力从建仓到拉高、派发，完成一轮完整的炒作周期之后将会沉寂相当长的时间，持有者亦应及时出局。如何判断主力已完成拉升周期，可根据以下标准来判断：
（1）整体涨幅已大的。
（2）已形成重要头部的。
（3）前期有主力诱多行为的。
（4）当时确认的潜伏底在突破后又跌回平台区域甚至跌破前期的最低价，这有可能仅是下跌中途的整理，应止损出局。
（5）久盘后突然放量突破，特别提醒的是，一旦股价跌破它带量上攻的那一天的开盘价，就应该止损出场，以防吃大亏。
五、止损位的设置
1.入市时永远都设立止蚀位，并严格遵守。
2.永不让失误赔单恶性失控：
（1）在市场出现头顶走势与成交量能较小，市场空头趋势的情况，最好的操作方法就是持币等待。
（2）在大盘机会不明确的前提下，对准备进场的资金先减去一半，对已经持有被套并没有上涨希望的个股也先了结一半，以避免过去的失误不断扩大，并且使其变成无法挽回的局面，这种情况无论如何不能发生。
3.止损的两个理由：
（1）交易系统发出止损信号。
（2）买进股票的理由消失。
4.止损价位的控制：
（1）下降趋势中，止损位应在5%以内。特别注意无量阴跌，会给人一种止跌的错觉和幻想，使得在幻想中等待再等待中失去机会。
（2）上升趋势中可适当放宽止损幅度如10%（不计算手续费用），如出现缩量长阴更可放宽至12%。
（3）对于暴跌出货被套无需设立止损位，应在第一时间坚决卖出，不对此类股票抱有希望，更不要补仓。
5.止损位的设置：
（1）一般在上一个局部小底部以下，以收盘价为准，避免被盘中震荡过早地清理出局。
（2）在股价朝有利方向运动时，采用跟进性止损，使用3.5日均线（较趋势线发出信号早一些），或前一日收盘价下方3%来设置。
（3）当出现异常的成交量而未形成突破时，取消原来的保护性止损，将之置于该日收盘价下约2%的地方。
（4）投机的顺势操作，止损点的设置可以离自己的价格远一些，以防振荡出现，一般讲，之间距离大于4%而小于10%。
（5）投机的逆势操作，止损点的设置应该离自己的价格近一些，一般不大于5%。
6.时间原则：
（1）持股时间：短线操作的持股时间不超过20个交易日；中线持股时间为2——5个月。
（2）在限定的时间里完成预计利润坚决清仓。
（3）在限定的时间里没有完成所预计的利润则坚决清仓。特殊情况下如果根据行情认为有必要继续持有，则先出场1/2，以防止判断失误可能带来的不利和被动情况，其余的1/2仓位必须在规定的范围内出局。
（4）在限定的时间里产生亏损，但亏损情况没有达到预计的平仓线要求，则出场2/3，以防止整体资金亏损达到平仓要求，同时用所出场的资金来适当回补低价仓位。
（5）在非限定的时间里提前完成利润，则出场2/3.或出场的股票总体资金为投入的本金。
（6）在非限定时间内提前完成预计利润，则出掉股票的总体资金为本金加预计利润的总和。其它的可以继续持有。
（7）在预计的时间内，没有利润也没有形成亏损，则一次性出局。
六、如何避免由浅套变成深套
问及好些股民朋友的持股情况，皆说被深套其中，尤其伤心的是有些曾经有盈利的股票，如今也被套的动弹不得。
撇开买进就套的股票不说，单说买进后曾经一天天上涨的股票，当初是如何的禁不住满心欢喜，心中只有一个愿望，明天再给我多涨一点，多涨一点……有这种心理，怎舍得出手，甚至以为“亿安科技”再世，会直闯百元大关，连盘也不看。突然一根阴线下来当头一棒，仍无所畏惧，认为是上涨过程中的洗盘，是正常回调。结果是阴雨连绵，久久不见天日。虽然心里头是一天天祈求菩萨保佑能再涨回去，可现实是一天天把赢利奉还庄家。不知不觉中账户翻红了，更舍不得卖，似乎怎么也找不出卖的理由，就这样一直坚持住、坚持住，直至深度套牢。
那么，如何避免由浅套变成深套呢？
首先，要戒除贪念，要适时止赢。有赢利的股票只要没卖出，你账户上的现金并不会多出来。股票能涨多少，并不是出于我们的主观愿望或一厢情愿，千万不要等到我赚了多少钱时我才卖。明智的操作是，有盈利的股票更应看盘关注它，一旦发现其势头不对，马上说声再见！
其次，要勇于壮士断腕，该止损时果断止损，正所谓留得币子在，不怕没机会。如果一开始就买错了股票不止损，是一错再错；如果这时再随便补仓，则是错上加错。
朋友，千万要记住，卖股票的惟一理由就是股价的运行趋势改变，而没有任何其他别的理由。
七、被套之后的对策
当天反抽已经结束、股指或股价重又返身向下，且已跌离颈线位甚远时，就不宜再以颈线位为目标沽货（此时以该位为沽货目标已无实际意义），而应运用其它技术手段，另定别的沽货价位。例如参照缺口、平均线、压力线（通道上下轨）、成交密集区等。其中最直观亦最便于操作的自然是缺口。
